Mikä on oman pääoman joukkorahoitus?

Oma pääomasijoitus tapahtuu, kun yksityiset yritykset keräävät pääomaa yleisöltä myymällä arvopapereita. Näitä rahoitusinstrumentteja voivat olla osakkeet, vaihtovelkakirjalaina, tulo-osuudet, velat ja rahakkeet. Nykyään pääomasijoitus on tärkeä osa globaaleja rahoitusmarkkinoita, koska se tarjoaa pk-yrityksille kustannustehokkaamman strategian pääoman saamiseksi perinteisiin listautumisantiin verrattuna.

Mielenkiintoista on, että pääomasijoitus on suhteellisen uusi sijoitusväline. Presidentti Obama mahdollisti oman pääoman joukkorahoituksen jo vuonna 2011, kun hän allekirjoitti JOBS-lain, mutta vasta viiden viime vuoden aikana siitä tuli suosittu. Yksi syy siihen, että oman pääoman joukkorahoituksen suosion saavuttaminen kesti niin kauan, on se, että tärkeimpien asetusten voimaantulo kesti toukokuussa 2016.

Kuinka oman pääoman joukkorahoitus toimii?

Oman pääoman joukkorahoitus toimii toiminnaltaan hyvin samankaltaisesti kuin suosittu joukkorahoitussivusto, Käynnistin. Pohjimmiltaan sijoittajat etsivät yksityisiä yrityksiä, jotka täyttävät heidän kriteerinsä. Kun sopiva sijoitus on löydetty, sijoittaja vierailee rahoitusportaalin verkkosivustolla, joka antaa heille pääsyn mahdollisuuteen ja sen yksityiskohtiin. Täällä sijoittajat voivat tutkia erilaisia ​​oman pääoman joukkorahoituksen sijoitusmahdollisuuksia yritykselle.

Toisin kuin Kickstarter, sijoittajat eivät saa ennakkoon pääsyä tuotteeseen tai palveluun panoksestaan. Sen sijaan sijoittajat pääomasijoituskampanjoissa pyrkivät tuottamaan voittoa osallistumisestaan. Useimmissa tapauksissa sijoittajat saavat osakkeita, oikeuksia ja muita etuja sijoituksestaan.

Kickstarter kotisivun kautta

Kickstarter kotisivun kautta

On tärkeää ymmärtää, miksi osakkeiden joukkorahoitus tarjoaa yrittäjille erilaisia ​​mahdollisuuksia verrattuna osakekauppaan osakemarkkinoilla. Ensinnäkin pääomasijoitusyhtiöt ovat yksityisiä yrityksiä ja useimmissa tapauksissa startup-yrityksiä. Aikaisemmin listautumisannit olivat ainoa joukkorahoituksen muoto, johon yritys voi osallistua. Tämä käytäntö rajoitti monien yrittäjien pääsyä markkinoille.

Monilla yrityksillä ei yksinkertaisesti ollut rahoitusta kattamaan valtavia taloudellisia ja oikeudellisia vaatimuksia, joita tarvitaan julkisen listautumisannin (IPO) järjestämiseen. Puolestaan ​​vain suurimmat yritykset pystyivät tuottamaan tarvittavan rahoituksen listautumisannin onnistuneeksi käynnistämiseksi. Näin ollen tutkimukset osoittavat, että listautumisantien käyttö vähenee edelleen, koska edullisempia vaihtoehtoja on nyt saatavilla.

Lisäksi nämä käytännöt jättivät sijoittajat myös silmukan ulkopuolelle. Monet listautumisannit ovat avoimia vain akkreditoiduille sijoittajille. Akkreditoidut sijoittajat ansaitsevat vähintään 200 000 dollaria vuodessa tai voivat osoittaa yli miljoona dollaria varoja. Omaisuutesi on suljettava koti pois. Kuten voitte kuvitella, tämä järjestelmä jätti keskimääräiset sijoittajat suljetuiksi kannattavimmista sijoituksista.

Oman pääoman joukkorahoituksen edut

Oman pääoman joukkorahoitusalustojen nousun ansiosta nyt kaikilla on pääsy näihin arvokkaisiin mahdollisuuksiin. Ennen Internet-joukkorahoitusalustojen nousua sijoittajat olivat enimmäkseen riskipääomaa ja enkeli-sijoittajia. Nämä olivat ainoat henkilöt, joilla oli rahoitusta sekä suuriin investointeihin että odottamaan pakollista lukitusjaksoa ennen palautusten saamista.

Ei lukitusjaksoa

Erityisesti sijoittajien, jotka osallistuivat pääomasijoitusten joukkorahoitukseen ennen vuoden 2016 sääntöjen täytäntöönpanoa, piti odottaa päästäkseen varoihinsa määrätyn lukitusajanjakson tavoin, kuten IPO: t. Tänä aikana sijoittajat eivät voineet käydä kauppaa tai lunastaa sijoitustaan. Tämä lukitus jätti sijoittajat alttiiksi suurille tappioille. Onneksi uudet säännökset avasivat oven näiden rahoitusvälineiden toissijaiselle kaupankäynnille vaihtoehtoisten kaupankäyntijärjestelmien (ATS) kautta. Tällä tavalla ATS tarjoaa kaivattua likviditeettiä markkinoille.


Sen lisäksi, että oman pääoman joukkorahoitus tuo pöytään ilmeiset taloudelliset voitot, on olemassa monia muita syitä, miksi yritys noudattaa tätä strategiaa. Ensinnäkin yritykset saavat vahvaa tuotemerkkitukea sijoittajilta. Jokainen yrityksesi sijoittaja toimii yrityksesi brändilähettiläänä. Koska nämä sijoittajat tarvitsevat sinun menestyvän voidaksesi ansaita voittoa, he levittävät usein uutterasti sanaa yrityksestäsi ja tuotteistasi.

Lisää hallintaa

On myös johdon näkökohtia, jotka tekevät pääomasijoituksesta houkuttelevamman vaihtoehdon harkittavaksi. Ensinnäkin yrittäjällä, joka kerää pääomaa oman pääoman joukkorahoituksen avulla, on täydellinen määräysvalta tarjouksessa. Yrittäjä voi valita arvostus, kuinka paljon pääomaa kerätä, mitä myydä, kuinka paljon myydä ja mihin hintaan. Ne voivat jopa määrittää vähimmäisrahoitustavoitteen, jotta yritys saisi riittävästi tukea suunnitelmiensa jatkamiseksi. Vertailun vuoksi listautumisantia harjoittavaa yritystä pidetään sijoittajan ehdoin.

Pidä se kohtuullisena

Tietysti kaiken tämän joustavuuden mukana tulee myös uusia vastuita. Vain yritykset, jotka pystyvät tuottamaan kohtuullisen arvion ja ehdot, näkevät menestyksen oman pääoman joukkorahoitusalueella. Sijoittajat etsivät hyviä mahdollisuuksia vähäisellä riskillä.

Joukkorahoituksen määräykset ja säännöt

On joitain keskeisiä vaatimuksia, jotka yrityksen on ensin täytettävä ennen oman pääoman joukkorahoituskampanjan käynnistämistä. Ensinnäkin yrityksen on oltava yksityisomistuksessa eikä sitä ole noteerattu missään pörssissä maailmanlaajuisesti. Toiseksi kaikkien sijoittajien on todistettava henkilöllisyytensä ja että he ovat yli 18-vuotiaita. Lisäksi monissa oman pääoman joukkorahoituskampanjoissa on rajoituksia sille, kuinka paljon pääomaa henkilö voi sijoittaa tulojensa ja nettovarallisuutensa perusteella.

Joukkorahoituksen säännöt

Tällä hetkellä kullakin alueella on omat oman pääoman joukkorahoitussäännöksensä. Yhdysvalloissa on olemassa kaksi päätyyppistä oman pääoman joukkorahoituskampanjaa – asetuksen joukkorahoitus ja asetus A +. Molemmat tarjoavat pk-yrityksille tehokkaamman ja halvemman vaihtoehdon kuin listautumisannin järjestäminen.

Asetuksen joukkorahoitus

Asetuksen joukkorahoitus antaa yrityksille mahdollisuuden kerätä jopa 1,07 miljoonaa dollaria vuodessa. Tällä hetkellä nämä yritykset voivat alkaa kerätä pääomaa ilmaiseksi toimitettuaan C-lomakkeen SEC: lle. Tärkeää on, että jos yritys pyrkii keräämään yli 107 000 dollaria, riippumattoman CPA: n on tarkistettava yrityksen taloudellinen tilanne kahden viimeisen tilikauden aikana.

Sääntö A+

Sääntö A+ yritykset voivat kerätä jopa 50 miljoonaa dollaria vuodessa. Yritysten, jotka pyrkivät valitsemaan tämän reitin, on ensin läpäistävä tilintarkastus kahden viimeisen tilikauden aikana. Lisäksi heidän on palkattava arvopaperiasiamies, jotta voidaan luoda lomake 1-A. Tämä lomake on toimitettava SEC: lle pätevöitymiseksi. Valitettavasti tutkinnon suorittaminen voi kestää jonkin aikaa. Keskimäärin kestää vähintään 3-5 kuukautta.

Tärkeää on, että yritykset eivät pysty keräämään varoja tänä aikana, mutta ne pystyvät keräämään sijoittajatietoja sijoittajien innostustasojen parantamiseksi. Tätä käytäntöä kutsutaan vesien testaamiseksi ja se on tehokas työkalu, jonka avulla yritykset voivat saada arvokasta palautetta markkinoilta ennen joukkorahoitusstrategian virallista käynnistämistä.

Mikä on kiinteistöjen joukkorahoitus?

Tärkeää on, että pääomasijoitusalustat ovat antaneet tien uudelle tavalle sijoittaa kaupalliseen kiinteistöön, kiinteistöjen joukkorahoitukseen. Kiinteistöjen joukkorahoitukseen osallistuu joukko sijoittajia, jotka kukin rahoittavat rahaa tiettyyn kiinteistökauppaan. Tärkeää on, että tämä strategia alentaa sijoittajien pääsypalkkia ja tarjoaa kiinteistöjen omistajille pääsyn maailmanlaajuiseen pääomaan. Sellaisena käytäntö on suosittu räjähdysmäisesti viime vuosina, varsinkin blockchain-tekniikan käyttöönoton jälkeen.

Kuinka kiinteistöjen joukkorahoitus toimii

Useimmissa kiinteistöjen joukkorahoitustapahtumissa kehittäjä tai kokenut kiinteistöalan ammattilainen tunnistaa sijoitusmahdollisuuden. Tämä kiinteistöalan ammattilainen voi päättää, että he eivät halua rahoittaa koko projektia. Tämä päätös voi johtua varojen puutteesta tai halusta käyttää muiden ihmisten rahoitusta projektin loppuun saattamiseen. Joko niin, ammattilainen avaisi sitten mahdollisuuden sijoittajille.

Keskeiset pelaajat

Kaikissa joukkorahoitteisissa kiinteistösijoituksissa on kolme keskeistä toimijaa. Kaikki joukkorahoituskiinteistöyritykset alkavat sponsorista. Sponsori on henkilö tai yritys, joka tunnistaa, suunnittelee ja valvoo sijoitusta. Heidän vastuualueisiinsa voivat kuulua omaisuuden hankinta, tarvittavan työn järjestäminen, rahoituksen järjestäminen ja omaisuuden mahdollisen myynnin hoitaminen. Sponsorit vaativat työnsä vuoksi tietyn osan ansaitsemastaan ​​voitosta.

Joukkorahoitusalusta

Kaikkien joukkorahoituksen kiinteistökauppojen toinen keskeinen osa on foorumi. Ajattele näitä alustoja välittäjänä sijoittajien ja sponsorien välillä. Niiden ensisijainen tarkoitus on yhdistää sijoittajat ja sponsorit. Sellaisena he vastaavat myös varojen keräämisestä sijoittajilta. Tämän tehtävän ohella tulee joukko muita tehtäviä, kuten standardien tarkastaminen, sijoittajien vaatimusten täyttämisen takaaminen, potentiaalisille sijoittajille tarkoitettujen sopimusten mainostaminen ja sääntelykysymysten käsittely.

StartEngine Equity Crowdfunding kotisivun kautta

StartEngine Equity Crowdfunding kotisivun kautta

Sijoittaja

Sijoittaja on palapelin viimeinen pala. Sijoittaja käy kauppaa varoillaan jonkinlaisten tulojen jakamiseksi kiinteistön tuottamasta voitosta. Lisäksi he saavat suhteellisen voiton kaikista kiinteistön mahdollisista kannattavista myynneistä. Joissakin tapauksissa tietyt äänioikeudet ovat osa kauppaa. nämä oikeudet voivat esimerkiksi sisältää sen, hyväksytäänkö kiinteistötarjous vai ei.

Joukkorahoitetun kiinteistön edut

Kiinteistöjen joukkorahoitusstrategioilla on joitain merkittäviä etuja. Ensinnäkin on paljon korkeampi tuottopotentiaali verrattuna muihin tärkeimpiin omaisuusluokkiin. Sijoittajat saavat lisäksi pääsyn varoihin, joihin muuten ei ehkä pääse. Tällainen joukkorahoituskiinteistö on mahtava tapa hajauttaa salkkuasi.

Tärkeää on, että pääomarahoitetut kiinteistöalustat keskittyvät yleensä tiettyyn kiinteistöön. Tämä on vastoin kiinteistösijoitusrahastoja (REITs), johon voi liittyä miljardeja kiinteistöjä. Näin ollen joukkorahoitetut kiinteistösijoittajat voivat nauttia yhden kiinteistön sijoitusten eduista ilman taloudellista riskiä siitä, että heistä todella tulee vuokranantaja. Loppujen lopuksi nämä sijoittajat saavat molempien maailmojen parhaat puolet. He saavat tuloja sekä kohdennetun kertasuorituksen ilman suurta riskiä.

Suosituimmat joukkorahoitussivustot

Nyt kun sinulla on vahva käsitys siitä, mikä on oman pääoman joukkorahoitus ja miten se hyödyttää koko markkinaa, olet valmis tutkimaan joitain parhaita alustoja, jotka tarjoavat näitä palveluja. Tärkeää on, että monet näistä yrityksistä käyttävät nyt blockchain-tekniikkaa vähentääkseen kokonaiskustannuksia, joita tarvitaan oman pääoman joukkorahoituskonseptien hallintaan ja toteuttamiseen..

SeedInvest

SeedInvest perustettiin vuonna 2012 ja käynnistettiin vuonna 2013. Alusta on ainutlaatuinen, koska sillä on tiukempi hyväksymispolitiikka. Vain tulevien tulevien teknologiateollisuuksien valitsemat startup-yritykset pääsevät tähän tehokkaaseen työkaluun. Yrityksen on käsiteltävä erityisesti lohkoketjua, liitettyä todellisuutta, 3D-tulostusta, tekoälyä, robotiikkaa tai avaruusteknologioita. Tärkeää on, että SeedInvestin valintakyky on tuottanut tulosta, koska yritys on tähän mennessä onnistuneesti auttanut keräämään rahaa yli 150 yritykselle.

Mikrokohteet

Austin-pohjainen joukkorahoitusalusta Mikrokohteet tuli markkinoille vuonna 2009. Yritys keskittyy yksinomaan myöhäisen vaiheen yrityksiin osana kapealla markkinalla. Late Stage -yritykset ovat yrityksiä, joiden odotetaan julkistuvan muutaman seuraavan vuoden aikana. Sellaisina nämä yritykset ovat yleensä tunnettuja toimijoita alalla. Voit esimerkiksi sijoittaa SpaceX: ään, Lyftiin, Pinterestiin ja Robinhoodiin Microventuresin kautta. Tärkeää on, että yritys sallii vain akkreditoitujen sijoittajien liittymisen, koska kukin sijoitus vaihtelee $ 5000 – $ 50000 välillä.

WeFunder

WeFunder tuli markkinoille vuonna 2011. Tämä San Franciscossa toimiva yritys on peräisin Y Combinator -kiihdytysohjelmasta. Tärkeää on, että Y Combinator auttoi käynnistämään joitain tähän mennessä menestyneimpiä yrityksiä. Näihin yrityksiin kuuluvat muun muassa Coinbase ja Airbnb. Koska WeFunder on yksi markkinoiden vanhimmista alustoista, yhtiö osallistui JOBS-lain kirjoittamiseen Obaman hallinnon kanssa.

Rahoitettava

Rahoitettava tuli markkinoille 22. toukokuuta 2012 palkkioon perustuvana sijoitusvälineenä. Sijoittajat panttaisivat varoja ennakkotilauksia vastaan. Vuonna 2012 yritys siirtyi todelliseen oman pääoman joukkorahoitusstrategiaan. Fundablein pääomarahoitusvälineet ovat tällä hetkellä vain akkreditoitujen sijoittajien käytettävissä.

StartEngine

StartEngine tuli markkinoille vuonna 2014 tavoitteena tarjota enemmän joustavuutta yrittäjille avaruudessa. Toisin kuin suurin osa kilpailusta, StartEngine on löyhempi siitä, minkä tyyppiset yritykset ja sijoittajat voivat käyttää sen palveluja. Sellaisena sijoittajien on käytettävä hieman enemmän due diligence -ohjelmaa sijoittamalla alustalle. Tärkeää on, että StartEngine esitteli kykyjään saatuaan onnistuneesti korotettua 10 miljoonaa dollaria a: n kautta itse isännöi STO vuonna 2018.

Oman pääoman joukkorahoitus – tulevaisuus on tänään

Nykyään pääomasijoitus on välttämätön työkalu, jota startupit käyttävät pääsemään pääomamarkkinoille. Tästä syystä voit odottaa tämän joukkorahoitusmallin lisääntyvän omaksumisen johtuen sen alhaisemmista kustannuksista ja tehokkaammasta liiketoimintamallista. Onneksi blockchain-tekniikka virtaviivaistaa koko osakekannan joukkorahoitusprosessia. Jos suuntaukset jatkuvat, osakkeiden joukkorahoitus on määrä ohittaa osakemarkkinat ensisijaisena joukkorahoitusstrategiana tulevina vuosikymmeninä.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
Adblock
detector
map